区块链技术在金融风险控制中的运用研究开题报告

作为经济运行的毛细血管，中小企业在我国的经济发展中发挥了重要的作用，现已成为支撑我国经济高质量增长的重要力量。但相比于国有大型企业，中小企业的可供抵押的资产不足、财务信息不透明、经营管理不完善等问题使其受到了比较严重的信贷配给甚至信贷排斥，融资难、融资贵是其发展过程中的严重阻碍。中小企业融资难的问题一直十分受到国家的重视，国家出台的相关政策也不断向解决其融资难题倾斜。李克强总理在 2017 年指出，制定《中国制造 2025》的相关方案及支持措施时应同时充分考虑大中小型企业，实现大中小企业融通和谐发展。融资困难是规模小又难以 信用自证的中小企业面临的普遍问题，2018 年 1 月《中小微企业融资缺口报告》由世界银行、中小企业金融论坛、国际金融公司联合发布，该报告指出我国中小微企业占全国企业数量 90%以上，群体规模庞大，总融资缺口达 1.89 万亿美元，有 4 成中小微企业受到信贷约束。

自 2016 年以来，关于供应链金融的相关支持政策接连出台，鼓励并倡导以占据市场份额及规模优势的核心企业或者具备得天独厚的资金优势的商业银行等资金方为中心，建立为供应链上中小企业提供融资便利的供应链金融服务平台。在政策支持和技术发展的大背景下，越来越多的市场主体加入供应链金融市场。

普遍接受的供应链金融定义是：将供应链上的核心企业及其上下游企业当成一个整体，基于供应链产业的自偿性和连续性，立足与核心企业和供应链上中小企业的真实贸易关系，利用核心企业的信用背书为中小企业增信，帮助中小企业从资金方获得资金，缓解或者解决其融资难题。

前瞻产业研究院在其供应链金融行业报告中曾预测，我国供应链金融的市场规模近几年会稳步增长并在 2020 年底增加至 15.86 万亿元，且随着现有参与者及新加入者不断渗透开发而扩大，未来供应链将迎来快速发展期，预计 2022 年有望达到 19.19 万亿元规模。

然而,供应链金融发展在我国面临着核心企业信用不能跨级传递以及风险控制能力有限等问题。出于对解决这一问题的方针政策的研究，我们可以将目光转移至区块链上。

随着金融科技的发展，近年来，区块链作为比特币的底层支持技术逐渐进入大众视野，并不断受到各界的关注。

2019 年习近平主席提出，把区块链作为核心技术自主创新重要突破口，加快推动区块链技术和产业创新发展，区块链技术应用的热潮由此被掀起。区块链的关注与研发应用，被视为继大数据、云计算、物联网之后最具发展前景的革命性核心技术。其分布式账本能把供应链上的交易行为完整地记录下来并不可篡改，可作为有效的信用证明；另外区块链还能实现核心企业的信用传递，以拆分信用证的形式为其上下游中小企业增信，减少融资的难度，同时所有业务通过区块链系统来进行线上操作，可有效减少人工带来的操作风险和操作成本，进而减少融资成本。由于所有交易行为都记录在区块链上，监管部门联合技术部门便可进行穿透式监管，从而有效减少违规事件的发生。

因此，将区块链技术引入供应链金融的风险控制领域，能够帮助银行降低风险发生概率，提高贷款的安全性，进而银行愿贷、敢贷，不断加大对中小企业的贷款额度。据艾瑞产业研究预测数据，到 2023 年，区块链不仅可使供应链金融市场的利润增加约297 亿元，运营成本也将降低 0.48%，并实现 28.3%的市场渗透率。

一．研究内容：

本文首先将从供应链金融的角度出发，梳理出供应链金融业务的形成过程及其过程中存在的风险，了解我国供应链金融发展背景以及现存的业务痛点，并分析我国供应链金融业务中风险控制的现状与不足。

然后将从区块链技术的角度出发，结合区块链核心技术及其特点，基于区块链技术在供应链金融中应用，阐述将其应用于供应链金融风险控制的可行性，并对其优化路径予以分析。

并通过较为成熟的案例——壹诺供应链平台，进行佐证说明，找出案例的典型性与优势点，充分体现基于区块链技术的供应链金融的独特魅力，并借以发现目前将区块链技术应用于供应链金融风险控制中存在的不足。

最后提出针对性的发展建议，为类似企业的不断优化完善自身业务和深化发展给予借鉴参考。

二．拟解决的关键问题：

虽然国内外对区块链技术在金融交易方面的应用以及促进供应链金融的发展方面进行了较多的研究，但是对供应链金融风险控制方面却研究较少。对区块链技术的特征进行深度挖掘，并对传统供应链金融易出现的风险点进行分析，发现两者在特征和需求上具有天然的匹配性，这为银行，中小微企业等资金机构以后完善供应链金融风险控制机制具有理论及现实意义。

一．供应链金融研究现状

供应链金融的概念最早由 Timme（2000）提出，随后逐渐有相关研究将其与将其与中小企业的融资问题相联系起来（Allen N Berger，2004）。随之对此研究开始逐渐增加且深入。

关于供应链金融，国内相关研究相比国外虽起步较晚但发展较快。

关于供应链金融的定义研究。杨绍辉（2005）提出，供应链金融是专门为中小企业打造的一种全新的融资模式。深圳发展银行中欧国际工商学院“供应链金融”题组（2009）分别从静态和动态上定义供应链金融，静态上指链上各主体间复杂的资金关联，动态上指由商业银行等金融机构或供应链上的核心企业或者是由第三方物流企业等提供财务管理服务，整体而言，供应链金融既是由特定商业银行等金融机构在整合整个供应链资源的基础上为链上的资金需求者提供信贷服务。

关于供应链金融风险的相关研究。杨晏忠（2007）集中探讨了商业银行的供应链金融风险，将商业银行面临的供应链金融风险概括为市场风险和非市场风险，前者包括环境风险及政策风险等，后者包括法律风险和信用风险等，阐述了各类风险的具体表现形式，并提出相应的风险防范方法。姜超峰（2015）提出，供应链金融业务模式开始表现趋向线上化和数字化，但提供供应链金融管理服务的平台公司却难以做到，在提供在线融资业务服务同时能控制监控仓储货物系统，用作融资抵押标的物往往处于风险暴露的状态，他提出平台公司应该借用当今大数据的优势以构建以供应链所有市场参与主体为整体的网络金融体系，确保实现各个市场参与主体之间不同数据体系互联互通，为提供与发展供应链金融业务创造一个更加安全健康的环境。

二．区块链技术研究现状

区块链一词最早为人所熟知是由于比特币这一虚拟加密货币的问世与应用。从中本聪开始，不论是信息技术界还是学术界，都开启了关于区块链技术的研究与应用。梅兰妮斯万（2016）将区块链技术的应用场景分为以下三个阶段 ：区块链 1.0 以比特币为代表，在货币转移、支付系统、汇兑等与现金相关的方面加以应用；区块链 2.0 则以智能合约为代表，在现金范围的基础上延伸至股票、债券、期货、产权等经济金融领域；区块链 3.0 阶段以跨行业联合应用为核心，应用范围远超过 1.0、2.0，拓展到各行各业，比如政府、科学、文学、健康等。

区块链技术诞生后，其技术特点和应用价值受到广泛关注。张波（2016）通过分析国外区块链在金融领域的应用，得出区块链有助于降低信任风险、优化业务流程等启示。张锐（2016）认为未来区块链技术将影响到传统金融的方方面面，银行等金融机构实现经营成本的降低、交易效率的提高，并且发展更加规范。吴俊(2017)站在信息不对称的视角，分析提出随着信息技术的发展，区块链技术目前的算法可能会被更精密的算法破解，需要对其进行不断完善，从而缓解信息不对称问题。王雁鹏(2018)介绍了区块链的特点和流程，并结合案例阐述区块链在实际业务中的具体运用，最后提出质疑，表示该技术可以运用到的应用场景有待考量。

三．区块链技术在供应链金融及其风险控制方面的研究现状

国外关于区块链和供应链金融结合的研究极少。Treleaven 等（2017）在探讨区块链金融时，分析了区块链技术将如何影响以银行业为代表的金融业的发展，同时讨论了银行业等金融业利用区块链技术发展自身广阔前景以及实践中可能遇到的挑战。Dierksmeier 等（2016）则从商业伦理的角度，具体分析了区块链对跨境支付等金融交易的影响。Hofmann 等（2017）在其著作《供应链金融及区块链技术》中尝试利用从区块链技术的角度来解决信息不对称等当前供应链金融发展的业务痛点，并在其著作中提出基于区块链技术的应收账款反向抵押证券化的供应链金融解决方案，并对展望了未来利用区块链技术助力发展供应链金融的美好前景。Yaghoob Omran（2017）以应收账款融资模式的反向保理产品为例，提出利用区块链技术可以实现将供应链上各个市场参与主体整合在一个信息互联互通的相对透明的企业生态圈中，在这个生态圈中，各个市场主体可以利用区块链技术可以实现自动交易，信息透明提高了整个生态圈的交易成本及合同纷，有效促进了供应链上的企业之间的资金的流通顺畅。

张夏恒（2018）认为可以利用区块链技术的去中心化特征降低支付给中介的成本、不可篡改特征有利于查验信息真伪。郑瑶、董大永（2016）基于区块链技术的特点及其发展趋势，认为应提高企业信息价值的利用程度，进而加强客户信用风控体系的作用。储雪俭、高博（2018）认为借助区块链技术的优势可以在一定程度上避免供应链金融业务中的信息不对称、信用危机等问题。

不少学者对区块链助力下的供应链金融的发展前景进行了展望： Hofmann等（2017)提出通过区块链驱动的应收账款反向抵押证券化；Yaghoob Omran（2017）建议开发银行智能保理应用系统、反向保理产品；张夏恒（2018）提出借助区块链技术搭建授信融资、仓单质押融资等方面的应用场景，以缩短供应链管理时间、降低成本 。蔡恒进、郭震（2019）认为区块链技术可以改善交易各方的信任问题，而大数据技术可以辅助提升供应链系统风险管理的精准和效率，因此可以从现实需求、技术提升、路径实现三个方面构建供应链金融服务新型框架。王宏坤（2018）认为尽管区块链与供应链金融的融合发展具有广阔的发展前景，但我国市场经济不够发达在一定程度上限制了其发展，政策法规保障不足、区块链技术研发力度不够等问题亦亟待解决。

主要用到以下研究方法：

（1）文献研究法。通过对相关书籍、电子刊物等文献的阅读与整理，梳理出供应链金融的发展现状、风险及控制措施，在区块链技术相关理论的基础上，对区块链技术应用于供应链金融风险控制的可行性及优化路径加以阐述，为本文的理论研究提供了一句

（2）案例研究法。通过应用区块链 供应链金融运营模式进行分析，佐证区块链用于供应链金融风险控制的可行性，同时通过具体案例，分析出目前该模式普遍存在的问题，为后续研究提供思路。

（3）定性研究法。通过对供应链金融与区块链技术进行理论上的阐述来发现两者之间的耦合性，并通过逻辑分析搭建一个基于区块链技术的供应链金融信息服务平台。

可能的创新点:

（1）研究思路方面。从中小企业融资难的背景出发，以控制供应链金融业务的风险入手，嵌入区块链技术能够有效避免其中的风险，最终使得中小企业银行通过银行的贷款审批并获得融资。而在目前的研究多注重如何将区块链技术应用于供应链金融的某一业务环节，没有明确研究的落脚点。

（2）研究内容方面，将区块链用于供应链金融的风险控制方面的研究很少，并且现有研究集中在理论分析层面。本文通过例证法，对现有案例进行研究，佐证研究内容的可行性和有效性，目前风控方面还没有该研究方法的使用。

（3）研究意义方面，区块链技术是 2022 年习近平主席提出的产业创新发展的重要突破口，区块链的优势特点能够有效弥补供应链金融风险控制中的缺陷，这为研究提供了新的思路，使得研究具有一定的前瞻性。另外，区块链 供应链金融模式实现了风险控制与技术创新的结合，为普惠金融的发展提供了技术支撑与数据支撑。

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